#EarningsWatch: Recap and Outlook
About EarningsWatch: Recap and Outlook
This edition of Earnings Watch comes to a close. Across the latest earnings season, financial performance, forward guidance, and AI-related demand remained key areas of market focus. With the next earnings season approaching, we’ll continue to track major company results and market reactions.
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EarningsWatch: Recap and Outlook Beliebte Beiträge
#MicronAIMemoryOutlook Die Zahlen von Micron sind enorm, aber die Bruttomarge von 87 % hat meine Aufmerksamkeit am meisten erregt 👀
Der Umsatz erreichte 54,2 Mrd. $, das EPS lag bei 33,42 $ und der Mittelwert von 61,5 Mrd. $ für das nächste Quartal übertraf die Erwartungen. KI-Datenzentren verwandeln HBM und fortschrittlichen DRAM in knappe, wertvolle Infrastruktur
Noch aussagekräftiger: Strategische Kundenvereinbarungen stiegen von 16 auf 26.
Die eigentliche Prüfung ist jetzt nicht die Nachfrage. Es geht darum, ob das knappe Angebot und die Preissetzungsmacht bis zum Geschäftsjahr 28 bestehen können, ohne zu viel neue Kapazität auszulösen
#MicronEarningsAhead Die Zahlen von Micron werden interessant zu beobachten sein 👀 Die Erwartungen sind bereits ziemlich hoch, besonders da die KI-Nachfrage HBM und den breiteren Speichermarkt in den Fokus rückt.
Was mich mehr interessiert, ist, was als Nächstes kommt. Starke Umsätze sind großartig, aber Preise, Margen und der Ausblick des Managements für das Geschäftsjahr 2027 werden uns wahrscheinlich viel mehr darüber verraten, ob dieser Schwung anhalten kann. 💾📈
Die Ausgaben für KI-Infrastruktur scheinen hier immer noch der große Treiber zu sein. Jetzt können wir sehen, ob das tatsächliche Geschäft mit dem ganzen Hype mithalten kann 😅✨
Finanzbericht-Beobachter: Microns Finanzbericht steht bevor, KI-Speicherbedarf im Fokus
$MU Micron veröffentlicht heute Abend die Ergebnisse für das 4. Quartal (nach Börsenschluss am 30. September, Eastern Time).
Die Prognose liegt bei einem Umsatz von 50 Milliarden ±1 Milliarde, einem Gewinn je Aktie (EPS) von 31 ±1 und einer Bruttomarge von 86 %. Der Markt erwartet etwas mehr, 50,8 bis 50,9 Milliarden, EPS 31,5. Im letzten Quartal waren es 41,46 Milliarden, ein Anstieg von 20 % gegenüber dem Vorquartal. Die Daten sind bereits explosiv; der Markt will es noch explosiver.
COST steht wieder im Fokus.
Die Ergebnisse für das 4. Quartal sind das wichtigste Ereignis, auf das man achten sollte, wobei Investoren nach Hinweisen aus Umsatz, Margen und dem allgemeinen Konsumbild suchen.
Der interessante Teil wird die Marktreaktion nach Bekanntgabe der Zahlen sein – manchmal ist das Hauptergebnis weniger wichtig als das, was die Prognose als Nächstes aussagt.
#CostcoQ4EarningsWatch
BREAKING: Michael Burry warnt, dass die KI-Anmeldungen der großen Tech-Unternehmen erhebliche Risiken verbergen.
Oracle hat Leasingverträge im Wert von 288 Milliarden Dollar offengelegt, für die noch nicht einmal Zahlungen begonnen wurden.
Burry sagt, dass die großen Tech-Unternehmen auch nicht offenlegen, wie viel der "KI-Nachfrage" nur Unternehmen sind, die sich gegenseitig ihre eigenen Produkte abkaufen.#CryptoRecoveryBroadens #FedOctHikeOddsHit55% #UNI21%RallyOnSECRule
Jeder weiß, dass AI GPUs braucht. Aber der Speicher neben diesen GPUs wird für mich genauso interessant.
Deshalb sind Microns bevorstehende Quartalsergebnisse einen Blick wert.
Der Boom der AI-Infrastruktur hat eine enorme Nachfrage nach fortschrittlichem Speicher, insbesondere HBM, geschaffen. Aber an diesem Punkt suche ich nicht nur nach einem weiteren Kommentar des Managements wie „Die AI-Nachfrage ist stark“. Die Erwartungen sind bereits hoch.
Persönlich möchte ich Antworten auf drei Dinge:
→ Verbessern sich die Speicherpreise weiterhin?
→ Können die Margen weiter steigen?
→ Ist die AI-Nachfrage stark genug, um Wachstum über die nächsten Quartale hinaus zu unterstützen?
Der dritte Punkt ist für mich am wichtigsten. Speicher war schon immer ein zyklisches Geschäft, und starke Nachfrage zieht schließlich mehr Angebot an. Die wirkliche Chance wäre, wenn AI diesen Zyklus so verändert, dass eine längere Phase struktureller Nachfrage entsteht.
Deshalb betrachte ich Microns Quartalsergebnisse als mehr als nur einen weiteren Chip-Bericht.
#MicronEarningsAhead $BTC
$MU bei etwa dem 6-fachen Gewinn zeigt, dass der Markt 2026 immer noch wie bei der Spitzenzeit des AI-Speichers bewertet und Micron trotz SCAs und Kunden, die mehr Nachfrage haben, als Micron liefern kann, wie im alten Zyklus behandelt.
Das wird schwerer zu rechtfertigen, da HBM über $NVDA, $AMD und kundenspezifische Beschleuniger ausgeliefert wird, während bedeutende neue Kapazitäten erst 2028 eintreffen.
Das gibt Micron eine viel längere Gewinnlaufzeit, als das Multiple impliziert, weshalb ich denke, dass alles unter dem 10-fachen Gewinn immer noch zu günstig aussieht.
Costco steht kurz davor, seinen Gewinnbericht zu veröffentlichen, also warum konzentriert sich die Krypto-Community so sehr darauf, wie viele Drehspießhühner verkauft wurden?
Erstens hortet es kein Bitcoin, und zweitens akzeptiert es keine Bitcoin-Zahlungen.
Aber es weiß, ob die Geldbörsen der Amerikaner noch voll sind.
Gute Gewinne → Amerikaner kaufen immer noch viel Toilettenpapier und Drehspießhühner → starker Konsum → Inflation bleibt hoch →#BTC87KCryptoCap3T #CryptoTreasuriesBuy #CostcoQ4EarningsWatch
$SNDK , $SKHYNIX & $MU — die drei Speicherwerte 📦
🔹 $SKHYNIX verkauft einen Burggraben — dominanter HBM-Anteil, aber die Bewertung ist nicht mehr günstig.
🔹 $MU verkauft Wert — breite Aufstellung, einstellige KGV, mit dem nächsten Gewinnbericht als Schlüssel zur Bestätigung.
🔹 $SNDK verkauft die Geschichte — langfristige Verträge + HBF schaffen starkes Aufwärtspotenzial, aber auch ein größeres Rückschlagsrisiko.
Gleicher Speicherpreiszyklus, aber sehr unterschiedliche Wege, Geld zu verdienen.
#FedHikesBTCResilience #CostcoBeatsMicronNext
#OracleAdobeToday Die Nachfrage nach AI ist keine Frage mehr. Die Rechnung ist es 👀
Oracle hat einen riesigen Rückstand von 638 Mrd. $, aber Investoren wollen sehen, wie schnell daraus Umsatz wird und ob dieses Geld die AI-Investitionsausgaben übertrifft. Adobe steht vor einer ähnlichen Prüfung mit Firefly und GenStudio: Kann AI den Umsatz steigern, ohne die Margen zu schmälern?
Was meine Aufmerksamkeit erregt hat, ist die Verschiebung.
Vom Oracle-Cloud-Geschäft über Adobes Software bis hin zu Apples AI-Hardware verlagert sich das Rennen vom Aufbau von AI hin zum Nachweis, dass sie sich tatsächlich bezahlt macht